FIN506 Banking Models and Analyses

School of Business Administration in Karvina
Summer 2009
Extent and Intensity
1/2/0. 5 credit(s). Type of Completion: zk (examination).
Guaranteed by
prof. RNDr. Stanislav Polouček, CSc.
Department of Finance and Accounting – School of Business Administration in Karvina
Course Enrolment Limitations
The course is also offered to the students of the fields other than those the course is directly associated with.
fields of study / plans the course is directly associated with
Course objectives (in Czech)
Kurs je zaměřen na prohloubení teoretických znalostí ve vybraných aktuálních oblastech finančního trhu se zvláštním důrazem na bankovnictví a s jejich následnou aplikací do české ekonomiky. Důraz je kladen na seznámení se s teoretickými přístupy modelování banky, optimalizace jejího chování, regulace bankovnictví, vytváření jednoduchých modelů "early warning signals". Nedílnou součástí kursu je analýza faktorů způsobujících selhání finančních institucí a finančních systémů, restrukturalizace a sanace bankovních systémů.
Syllabus (in Czech)
  • Struktura výkladu:
    1. Teoretické modely finančního rozvoje
    2. Finanční liberalizace
    3. Banky a peněžní trh
    4. Model perfektní konkurence a monopolní konkurence
    5. Problémy konkurence v bankovnictví
    6. Bankovní systémy
    7. Likvidita a kapitálová přiměřenost
    8. Bankovnictví a jeho regulace
    9. Management úvěrování
    Obsah kurzu:
    1. Banky a peněžní trh (teoretické přístupy k teorii banky jako firmy, zásady finančního zprosředkovatele).
    2. Model perfektní konkurence v bankovním sektoru, Monti-Kleinův model monopolní banky, monopolní konkurence (Salopův kruh).
    3. Teoretické modely finančního rozvoje (finanční restrikce a finanční represe - McKinnon, Shaw).
    4. Finanční liberalizace - neostrukturální modely (Van Wijnberg, Taylor).
    5. Problémy konkurence v bankovnictví - (empirické modely pro měření konkurenceschopnosti komerčních bank, S-C-P, Efficiency, Rosse - Panzar statistics, aj.).
    6. Bankovní systémy. Universální bankovnictví versus investiční, bankovní systémy (USA, Japonsko, Velká Británie, Německo, bankovní systémy v zemích střední a východní Evropy), krize v bankovních systémech, příčiny krize z makroekonomického a mikroekonomického pohledu, úpadky komerčních bank ve světě, restrukturalizace bankovního sektoru - případové studie.
    7. Likvidita a kapitálová přiměřenost, systémové riziko a "run" na banku - definice kapitálu banky, důležitost kapitálové přiměřenosti, Value at Risk model.
    8. Bankovnictví a jeho regulace - teoretické aspekty bankovní regulace, důvody pro regulaci finančního trhu, nástroje pro regulace bank a úloha centrální banky. Optimalizace pojištění vkladů, problém morálního hazardu.
    9. Management úvěrování - úvěrová rozhodnutí, úvěrový risk, úvěrový proces z pohledu komerčních bank, Zeta analýza, Altmanova metoda, Probit a Logit model, neuronové sítě- úvod do problematiky.

Literature
    required literature
  • SINKEY, JF. Commercial Bank Financial Management. Prentice Hall, 1998. ISBN 0-13-521048-8. info
  • FREIXAS, X., ROCHET, JCH. Microeconomics of Banking. Massachusetts. The MIT Press Cambridge,, 1997. ISBN 0-262-06193-7. info
  • MOLYNEUX, P., ALTUNBAS, Y., GARDENER, E. Efficiency in European Banking. London: Willey, 1996. ISBN 0-471-96211-2. info
  • HEFFERNAN, S. Modern Banking in Theory and Practise. London: Willey,, 1996. ISBN 0-471-96209-0. info
  • FRY, MJ. Money, Interest, and Banking in Economic Development. 2nd edition. The Johns Hopkins University Press, London,, 1995. ISBN 0-8018-5027-4. info
    recommended literature
  • SAUNDERS, A., CORNETT, M.M. Financial Institutions Management. A Risk Management Approach. Boston etc.: McGraw-Hill, 2006. ISBN 007-124764-5. info
  • POLOUČEK, S. Bankovnictví. Karviná: OPF SU, 2005. ISBN 80-7248-287-4. info
  • POLOUČEK, S., KULHÁNEK, L., FLEISSIG, S. (ed.). Future of the Banking after the Year 2 000 in the World and in the Czech Republic. V. Audit and Rating in the Banking Sector,Proceedings from the International Conference. Karviná: OPF SU, 2000. ISBN 80-7248-085-5. info
  • ANDERSON, R., E.T., AL. . Banking Sector Development in Central and Eastern Europe. CEPR, Forum Report of the Economic Policy Initia, 1996. ISBN 1 898 128 24 3. info
  • LINDGREN, CARL-JOHN E.T. AL. Bank Soundness and Macroeconomic Policy. Washington: International Monetary Fund,, 1996. ISBN 1-55775-599-X. info
  • LASTRA, R.M. Central Banking and Banking Regulation. London School of Economics, London, 1996. ISBN 0-7530-07258-8. info
  • GOODHART, C.A.E. Money, Information and Uncertainty. London: Macmillan, 1989. ISBN 0-333-62661-3. info
Language of instruction
Czech
Further comments (probably available only in Czech)
The course can also be completed outside the examination period.
The course is also listed under the following terms Winter 1990, Winter 1991, Winter 1992, Winter 1993, Winter 1994, Winter 1995, Winter 1996, Winter 1997, Winter 1998, Winter 1999, Winter 2000, Winter 2001, Winter 2002, Winter 2003, Winter 2004, Winter 2005, Winter 2006, Winter 2007, Winter 2008, Winter 2009, Summer 2010, Winter 2010, Summer 2011, Winter 2011, Summer 2012.
  • Enrolment Statistics (Summer 2009, recent)
  • Permalink: https://is.slu.cz/course/opf/summer2009/FIN506